Dit wetsvoorstel wijzigt de Wet ter voorkoming van witwassen en financieren van terrorisme (Wwft), de Handelsregisterwet 2007, de Wet op de economische delicten (Wed) en de Algemene wet bestuursrecht (Awb) en strekt tot implementatie van de verplichting tot het bijhouden en centraal registreren van informatie over de uiteindelijk belanghebbende (‘ultimate beneficial owners’, afgekort UBO's) van trusts en soortgelijke juridische constructies. De reikwijdte van dit wetsvoorstel strekt zich uit tot ‘trustees’ en personen die in een soortgelijke juridische constructie een vergelijkbare positie bekleden als trustees in een trust, die in Nederland woonachtig of gevestigd zijn. Zijn de trustees buiten de EU woonachtig of gevestigd, dan strekt het wetsvoorstel zich uit tot trustees en personen in een soortgelijke juridische constructie die in Nederland een zakelijke relatie aangaan of onroerende zaken verwerven. Deze verplichting vloeit voort uit de vijfde EU-antiwitwasrichtlijn. De implementatie diende uiterlijk op 10 maart 2020 te zijn gerealiseerd.